strategie meccaniche basate sui fondamentali

 

  By: gianlini on Venerdì 20 Aprile 2007 20:25

si si è arrivata scusa per il silenzio, ma quando i mercati ti hanno maltrattato tanto, .... le donne al limite aumentano lo stato d'ansia e di insofferenza, basta pensare a tutti i vestiti di haute couture che avresti potuto loro comprare se il dax e l'ibex non ti avessero tanto derubato....per i bimbi invece sono d'accordo!!!

 

  By: defilstrok on Venerdì 20 Aprile 2007 19:37

Gian, fortunatamente fuori ci sono ancora il sole, le donne, i bambini... Io me ne vado. Buon week end a tutti. P.S.: guarda che ti ho scritto all'indirizzo indicato. Se non ti è arrivato nulla fammi sapere

 

  By: gianlini on Venerdì 20 Aprile 2007 19:32

se lunedì l'ibex apre sotto 15050 e poi scende, non so cosa faccio!!!!!!!!

 

  By: gianlini on Venerdì 20 Aprile 2007 18:29

chiuso l'ibex a 15112 complimenti per la mattanza

 

  By: omero on Venerdì 20 Aprile 2007 18:29

Questa scadenza opzioni lo hanno vinta i rialzisti. Li lascio fare. Forse apro un piccolo short sul CAC dopo la chiusura in europa.

 

  By: gianlini on Venerdì 20 Aprile 2007 17:22

se adesso rompe 15050 io cerco di andare al rialzo (non so se avrò il sangue freddo per farlo, ma vedo lo stocastico daily basso e penso che possa veramente salire ancora, magari fino a 16000)

 

  By: omero on Venerdì 20 Aprile 2007 13:59

Sull'ibex c'era un diamante "staccato" dal resto del grafico da un gap up in data 3 aprile e da un gap down ieri, ---------- Per questo che non mi piace essere short sull'ibex anche se é quello che ha più potenziale di discesa. Scende spesso prima degli altri, ma quando recupera il ritardo fa delle fiammate di 50-100 punti in qualche minuto, e spesso a 5 minuti dalla chiusura (come ieri).

 

  By: gianlini on Venerdì 20 Aprile 2007 13:31

tremendo! sull'ibex c'era un diamante "staccato" dal resto del grafico da un gap up in data 3 aprile e da un gap down ieri, un bel island reversal, no? NO! sono riusciti a negare anche una figura tanto significativa!!!

Si comincerà dalla Spagna - gz  

  By: GZ on Giovedì 19 Aprile 2007 03:14

Sono tornato short al massimo l'indice spagnolo, il DAX, CAC o MIB sono sani in confronto, sarebbe preferibile vendere al ribasso un paniere di una decina di titoli bancari e delle costruzioni a madrid tipo Sacyr, Acciona, Metrovacesa, ma è più semplice vendere l'indice IBEX che comunque è dipendente solo da consumo, finanza e immobiliare B&F riportava che le banche ora prestano soldi alle società del credito immobiliare in Spagna alle condizioni che si fanno ai clienti morosi, nelle zone costiere più afflitte dalla colata di cemento le case impiegano ora 33 mesi a vendersi e i progetti vengono completati con il 35% di invenduto, ci sono processi per corruzione nel settore immobiliare con sequestri di beni per miliardi, deficit estero spagnolo ha toccato il 9% del PIL ed è ora il SECONDO AL MONDO con quasi 90 miliardi l'anno... ^leggere questa storia incredibile su Bloomberg#http://www.bloomberg.com/apps/news?pid=20601109&sid=a4eHzt8IyYi8&refer=home^

volatilità più bassa deli ultimi 10 anni ! - gz  

  By: GZ on Mercoledì 24 Novembre 2004 03:03

La borsa sale e scende, ma COME sale e scende, se con molto o poco rischio è misurato dalla volatilità che è calcolata in modo più efficace guardando al costo delle opzioni (lo strumento con cui ci si protegge dalle oscillazioni...) E QUESTA MISURA DEL RISCHIO HA TOCCATO IL LIVELLO PIU' BASSO DAL 1995 Se poi si misura il valore della borsa confrontato alla volatilità (VIX diviso S&P 500) questo ratio (in giallo in basso qui) è sceso ora sotto il livello del settembre 2000 ed è il più basso della storia. Come si vede dal grafico la Volatilità (delle opzioni) a NY nel 1994-1996 quando iniziò il mercato toro era molto bassa, sotto il 14% come adesso. Poi man mano assieme al mercato salì anche la Volatilità, specie con le crisi finanziarie dell'Asia del 1997, della Russia e LTCM del 1998, con la bolla internet del 1999-2000 e poi con gli scandali e l'11 settembre. Ora siamo di nuovo con una volatilità a livello del 1995, ma il livello delle borse è molto più elevato. In pratica la somiglianza maggiore sarebbe con il settembre 2000 se uso il ratio VIX/S&P 500.. (Dal 1997 in poi ogni volta che il ratio scendeva a questi livelli era un segnale di vendita di medio periodo (vedi linee viola verticali)

 

  By: GZ on Mercoledì 24 Novembre 2004 02:47

 

  By: karim on Giovedì 07 Ottobre 2004 03:20

Sto cercando di seguirti nel tuo meccanismo: quindi te prendi l'utile previsto al 31.12.05 e lo capitalizzi per il tasso di crescita x 3 anni. ok. ----------------------------- Giusto -------------------------- Domanda: dove lo prendi il tasso di crescita? E' x caso la famosa g, cioè ROE x tasso rinvestimento = ROE x ((EPS - DIV)/EPS)? cioè il tasso di crescita in base all'ultimo bilancio? oppure ti fai una bella regressione sui dati passati e ipotizzi che il futuro segua il passato? ------------------- Nessuno dei due. Considero la stima di consenso. Per continuare il nostro esempio su Intel, sul sito di ^yahoo #http://finance.yahoo.com/q/ae?s=INTC^ nella tabella "Growth Est" alla voce "Next 5 Years (per annum)" il valore è 15% oppure sul sito di ^msn #http://moneycentral.msn.com/investor/invsub/analyst/earnest.asp?Page=EarningsGrowthRates&Symbol=INTC^ alla voce "Next 5 Years" il valore è 15.5% Saluti Karim

 

  By: panarea on Mercoledì 06 Ottobre 2004 18:15

scusa la figura di m***a, non mi funziona manco a me, usiamo /\ forse lo prende

 

  By: panarea on Mercoledì 06 Ottobre 2004 18:14

Karim usa ^ x i computer vuol dire esponente, così ci si capisce Sto cercando di seguirti nel tuo meccanismo: quindi te prendi l'utile previsto al 31.12.05 e lo capitalizzi per il tasso di crescita x 3 anni. ok. Domanda: dove lo prendi il tasso di crescita? E' x caso la famosa g, cioè ROE x tasso rinvestimento = ROE x ((EPS - DIV)/EPS)? cioè il tasso di crescita in base all'ultimo bilancio? oppure ti fai una bella regressione sui dati passati e ipotizzi che il futuro segua il passato? scusa le domande pallose

 

  By: Buzzer on Mercoledì 06 Ottobre 2004 17:54

Ho provato il Deluxe screener mi sembra il migliore di tutti quelli che ho visto finora. Ho fatto un foglio excel dove ci sono tutti i calcoli delle formule di Karim ed in un minuto di lavoro si hanno i risultati. Domanda: Se uno poi vuole acquistare solo 10 titoli come fa una ulteriore scrematura? Esistono diversi siti in cui trovare vari tipi di ranking dei titoli con vari sistemi basati sui fondamentali (anche con backtest). L'ultimo ha un grafico interessante Alcuni esempi: http://www.backtest.org/ http://www.mechanicalinvestor.net/ http://kjeldahl.net/investing/ http://kjeldahl.net/investing/data/accplot-19970831-20040625-mt5.xls Ciao